更多精彩 >

“东升西落”叙事发酵,如何借基打响第一炮?

2025-03-18 10:50:21   来源:财联社  作者: 

摘要:美股技术性回调之际,AI崛起浪潮带动下中国资产表现相对坚挺,沪指更站上3400点创年内新高,“东升西落”的叙事逻辑持续发酵。

美股技术性回调之际,AI崛起浪潮带动下中国资产表现相对坚挺,沪指更站上3400点创年内新高,东升西落的叙事逻辑持续发酵。虽然当前对于东升西落到底只是宏大叙事还是未来趋势仍莫衷一是,但业界普遍认为,中国资产估值重塑方兴未艾,伴随中国资产的估值水平逐渐恢复至合理水平,经济基本面稳中向好态势延续,中国资产有望在配置价值领域充分彰显东升西落的相对优势,吸引全球资金再一次做多中国。

 

从投资线索看,有机构分析指出,中期“AI+”仍是主线,当前“AI+”已经转入景气验证阶段,并展现出强劲的增长潜力和投资价值。我国在AI应用领域有望凭借庞大市场和用户基础为应用创新提供肥沃土壤,AI革命将成为驱动经济新旧动能转换的重要力量,未来AI应用、半导体、高端制造等领域有望涌现出更多有国际影响力的科技巨头,或推动中国资产重估从宏大叙事走向现实。

 

汇安基金行业主题组基金经理单柏霖建议围绕技术受益链场景落地链两类主线进行布局。技术受益链层面的算力与工具层,他指出,算力业绩已经处于爆发周期中,DeepSeek等开源大模型会反向加速带动算力需求的落地。场景落地链方面的垂直行业应用,主要是基于AI+的逻辑,包括AI+制造、AI+金融、AI+内容等。

 

除了AI领域,单柏霖分析认为,其他高潜力领域有望主要围绕着科技自主与产业升级两大方向,包括半导体国产替代2.0、汽车智能化、机器人产业化落地等细分领域可能具备结构性机会。

 

但科技投资领域风高浪急,具有高成长性和高波动性的特征,对于普通投资者而言,专业投资门槛较高。借助公募专业投研团队加持的相关基金产品来曲线入市,相对性价比更高。作为厚积薄发的科技投手代表,单柏霖专业功底深厚,系清华大学集成电路工程学硕士研究生,曾在中国兵器工业计算机研究所担任系统开发工程师,后在券商担任行业研究员,从事科技相关行业与个股研究。20207月加入汇安基金后,单柏霖负责科技板块行业与股票研究工作。经过多年的积淀,单柏霖擅长从产业中观出发,重视产业景气度的分析,逐渐形成了以景气度研究为基,洞察估值演绎逻辑,同时审视长期维度确定性的铁三角投资框架。

 

依托产业趋势变化,单柏霖管理的汇安成长优选混合基金目前就重点关注AI领域,寻找该板块的投资机会。从定期报告看,该基金前瞻布局了人工智能相关的算力、算法以及应用端相关资产。Wind数据统计,截至2025314日,汇安成长优选混合A近一年收益率67.62%,在同期可比的2269只产品中高居第3名。

 

风险提示:本文观点仅供参考,基金有风险,投资须谨慎。


猜你喜欢

外联出国:警报!西班牙黄金签证本周落幕,欧洲移民“多米诺危机”再现!

金融科技外联出国

这个曾让无数中产实现"欧洲梦"的移民通道,正式进入"死亡倒计时"!

12小时前

百利好:国际金价持续大涨 后续走势会怎样?

金融科技百利好

截至上周五收盘,从年初至今,黄金已累计上涨14%。百利好认为,本轮金价大涨不仅反映出市场避险情绪升温...

15小时前

多举措促消费、护权益 平安银行信用卡3·15有新玩法

金融科技平安银行信用卡

在政府工作报告高度聚焦消费的大背景下,信用卡作为拉动内需、促进消费的有力金融产品,重要性愈发凸显。

15小时前

丰田汽车金融一键激活丰田全球畅销车型卡罗拉线上购车

金融科技丰田汽车金融

商务部等八部门今年1月发布通知,2025年汽车以旧换新政策延续。

1天前

从以为豫北小城经销商身上,看见郎酒“打胜仗”的真正意义

大消费郎酒

在河南濮阳的街头巷尾,赵孝利的名字与郎酒早已融为一体。

2025-03-06

企业易耗品 多买多优惠!京东企业购打造多重专享权益助力企业开工降本增效

大消费京东企业购

从纸笔文具到文件收纳,从办公用品到职场清洁,从设备配件用品到工厂耗材,品类繁杂、场景众多的易耗品,是...

2025-03-06

AI医疗应用崛起,亚辉龙如何乘上东风?

上市公司亚辉龙

日前华山医院郁金泰团队发现了治疗帕金森病的全新靶点FAM171A2,为全球首次。

2025-03-06

女性健康“三保”指南:守护生命之花,绽放健康美丽

医疗健康女性健康

女性健康是家庭幸福的基石,是社会和谐的重要保障。

2025-03-06

问界M8四月即将上市,产品扩容赛力斯开启业绩新周期

新能源问界

据问界官方透露,定位“家庭智慧旗舰SUV”的问界M8,将于今年4月正式上市。

2025-03-06

人瑞人才张建国:只有坚持长期主义,才能实现企业高质量发展

上市公司人瑞人才

举世瞩目的2025年全国两会近日在北京拉开帷幕,如何实现产业升级,以及企业的高质量发展等成为今年两会...

2025-03-06

世界创新者年会WIA榜单发布!科技新锐投资人崛起!道口投杨周:布局未来赛道!

金融科技道口投

新年伊始,DeepSeek的爆红,让人工智能领域,迎来了前所未有的高光时刻。

2025-03-06

2025春季北京礼品展:营销物料的“制胜密码”

大消费2025春季北京礼品展

2025年3月20日至22日,第51届中国北京国际礼品、赠品及家庭用品展览会(以下简称“2025春季...

2025-03-06

逐际动力半年完成5亿元A轮系列融资

逐际动力

聚焦三大核心具身智能技术,赋能全球创新者

2025-03-06

智平方完成数亿元Pre A+轮融资, 华兴资本再次担任独家财务顾问

融资快讯智平方

2025年3月6日,智平方宣布迅速完成新一轮过亿元Pre A+轮融资

2025-03-06

投资家网(www.investorscn.com)是国内领先的资本与产业创新综合服务平台。为活跃于中国市场的VC/PE、上市公司、创业企业、地方政府等提供专业的第三方信息服务,包括行业媒体、智库服务、会议服务及生态服务。长按右侧二维码添加"投资哥"可与小编深入交流,并可加入微信群参与官方活动,赶快行动吧。

沙特天空塔投资设立专项基金带领中国氢能独角兽扎根沙特

2016年注册于北京的中氢新能技术有限公司,下设位于大兴的装备制造公司、位于海淀区的技术研究院、材料...

挑战奔驰的明星车企,突然“翻车”了

一度无比高光的理想汽车,猝不及防遭遇重挫。

深圳天使母基金姚小雄:将来股权投资行业竞争是服务能力的竞争

2024年1月10日,由投资家网主办,财经锐眼、有时间协办,北京微金科技有限公司承办的“第十二届股权...

避免卡脖子,硬科技如何“逆境”突围?

2024年1月10日,由投资家网主办,财经锐眼、有时间协办,北京微金科技有限公司承办的“第十二届股权...

VC/PE眼中的“专精特新”

2024年1月10日,由投资家网主办,财经锐眼、有时间协办,北京微金科技有限公司承办的“第十二届股权...

第二届中匈可再生能源、新材料商业投资峰会将盛大启幕

第二届中匈可再生能源、新材料商业投资峰会将盛大启幕

第二届中匈可再生能源、新材料商业投资峰会于2025年4月9日在匈牙利布达佩斯盛大启幕。

雕刻耐心|第18届中国投资年会·有限合伙人峰会在沪召开

雕刻耐心|第18届中国投资年会·有限合伙人峰会在沪召开

“中国投资年会”作为私募股权行业的年度盛会,已成功举办了18届,吸引了全国VC/PE领域从业者的广泛...

雕刻耐心|第18届中国投资年会·有限合伙人峰会即将启幕

雕刻耐心|第18届中国投资年会·有限合伙人峰会即将启幕

2024年的一级市场,“耐心”是最高命题,也引发了持续全年的讨论。

不响不辍|第18届中国投资年会·年度峰会在沪召开

不响不辍|第18届中国投资年会·年度峰会在沪召开

5月8-10日,由投中信息、投中网主办的“第18届中国投资年会·年度峰会”在上海外滩W酒店盛大召开。